Alternatywa dla faktoringu?
Autor: Artur Konieczny
Czy Kredyt pod zastaw wierzytelności może byc skuteczną alternatywą dla faktoringu. Instrument ten jest podobno zdecydowanie tańszy niż faktoring, a przede wszystkim ten sposób finansowania transakcji nie wymaga poinformowania odbiorcy.
Czy Kredyt pod zastaw wierzytelności może byc skuteczną alternatywą dla faktoringu. Instrument ten jest podobno zdecydowanie tańszy niż faktoring, a przede wszystkim ten sposób finansowania transakcji nie wymaga poinformowania odbiorcy.
Co ma znaczenie gdyż nie każdy ma ochotę zostać dłużnikiem faktora. Jednak w rzeczywistości wyższe koszty faktoringu nie oznaczają w tym wypadku mniejszej atrakcyjności. Faktoring niesie z sobą dużą wartość dodaną, którą daje nam faktor i dlatego warto się poważnie zastanowić zanim postawi się bank ponad faktora.
Przy decydowaniu się albo na faktoring albo na kredyt bardzo istotna jest wielkość tak pozyskiwanych funduszy. Przy faktoringu finansowane jest najczęściej 80-90 proc. wartości wierzytelności, podczas gdy przy kredycie bankowym pod zastaw wierzytelności jest to z reguły jedynie od 30 do 50 proc.
Poza tym, co jest bardzo istotne, faktoring jest elastyczniejszą niż kredyt metodą finansowania działalności firmy. Finansowanie faktoringowe jest skorelowane z wielkością obrotów osiąganych przez przedsiębiorstwo, co nie występuje przy kredycie bankowym. O ile zwiększa się sprzedaż, a przez to potrzebne jest odpowiednie finansowanie zewnętrzne, to dopiero wtedy powstają związane z tym koszty. Wysokość kredytu, czy też linii kredytowej, jest stała i niezależnie od zakresu wykorzystania dostępnych środków przedsiębiorstwo musi ponosić pewne wydatki. Nawet jeżeli odsetki liczone są z dołu od efektywnie wykorzystanych środków, to zawsze trzeba zapłacić prowizję od przyznanego pułapu kredytowego. Instytucje faktoringowe żądają czasem, co prawda, by ich klienci zapłacili pewną relatywnie niewysoką opłatę za gotowość do współpracy, gdy nie zostanie osiągnięty pewien minimalny obrót faktoringowy. Praktycznie dochodzi do tego rzadko, by taki obrót nie został zrealizowany.
Kredyt bankowy absolutnie nie chroni przed ryzykiem nieterminowego otrzymania płatności od odbiorcy, podczas gdy klient instytucji faktoringowej jest przed nim zabezpieczony, o ile instytucji faktoringowej nie przysługuje prawo regresu (faktoring z przejęciem ryzyka). Przedsiębiorstwo ma więc komfort planowania działalności operacyjnej dzięki otrzymywaniu środków obrotowych w terminach wcześniej określonych.
Licencjonowane artykuły dostarcza Artelis.pl.
